Los estadounidenses se están perdiendo cientos de miles de millones de dólares en efectivo para la jubilación debido a un simple error al administrar sus cuentas IRA.
Ésa es la conclusión de una nueva investigación realizada por Vanguard, la firma de inversiones, sobre el desempeño mediocre de muchas cuentas de jubilación individuales.
El problema surge con las reinversiones, la transferencia de fondos de un plan de jubilación patrocinado por el empleador a una IRA tradicional cuando alguien deja un trabajo.
Al observar las reinversiones de IRA completadas en 2015, Vanguard descubrió que el 28% de los ahorradores todavía tenían sus fondos en efectivo siete años después, en 2022.
Un error cuesta a los inversores 170.000 millones de dólares en riqueza para la jubilación
Ese acto de omisión, estima Vanguard, les cuesta a los inversores al menos 170 mil millones de dólares al año en pérdida de riqueza para la jubilación.
Aquí está el problema: cuando alguien deja un trabajo y transfiere un 401(k) a una IRA, el dinero casi siempre llega en efectivo o en un equivalente de efectivo, como un fondo del mercado monetario. Esas cuentas normalmente ganan menos del 1% de interés al año, aunque existen tasas más altas.
Para que el dinero vuelva a funcionar, el inversor debe iniciar sesión en la cuenta de jubilación, o levantar el teléfono, y reinvertir los fondos en los mercados de acciones y bonos.
No hacerlo y dejar una IRA reinvertida en efectivo le cuesta a un inversionista individual al menos $130,000 en riqueza perdida a los 65 años, suponiendo que la reinversión se produzca antes de los 55 años, según la investigación de Vanguard.
“Muchos inversores asumen erróneamente que la reinversión es automática”, dijo Andy Reed, jefe de investigación de comportamiento de inversión de Vanguard.
“La cantidad de expertos (y por expertos me refiero a personas con doctorados) con los que hemos hablado y que dijeron: 'Yo hice esto, o mi cónyuge hizo esto, o mi hijo adulto hizo esto', ha sido absolutamente alucinante”. dijo.
Las historias de IRA refinanciadas que se regodean en efectivo durante décadas y pierden cientos de miles de dólares en intereses compuestos son materia de pesadillas, dijeron algunos asesores financieros.
Un millón de dólares en ahorros perdidos: 'Estoy seguro de que me quedé sin aliento'
Michelle Crumm, planificadora financiera certificada en Ann Arbor, Michigan, recientemente contrató un nuevo cliente. La clienta tenía unos 50 años. Había logrado ahorrar 200.000 dólares en fondos de jubilación cuando tenía 20 años en un trabajo bien remunerado.
“Y ha estado en efectivo”, le dijo a Crumm.
Crumm hizo algunos cálculos rápidos mentalmente. En 25 años, con un interés del 8%, los 200.000 dólares del cliente habrían crecido hasta superar con creces el millón de dólares.
Ella no compartió esa cifra con su cliente: ¿Cuál era el punto?
“Siempre trato de llevar a las personas a donde están. La historia de la historia”, dijo. “Estoy seguro de que me quedé sin aliento”.
Rara vez, dicen los asesores, el mundo de las finanzas personales ofrece una solución tan fácil y potencialmente lucrativa:
Si tiene una IRA, eche un vistazo a las tenencias. Si están en efectivo o en una cuenta del mercado monetario, considere trasladarlos a acciones y bonos para evitar perder una gran cantidad de ganancias de inversiones en los próximos años.
“No estamos hablando de una pequeña suma de dinero. Estamos hablando de una gran cantidad de dinero”, dijo Heather Winston, vicepresidenta adjunta y jefa de estrategia de producto de Principal Financial Group.
Podría parecer improbable que millones de estadounidenses tengan miles de millones de dólares en ahorros para la jubilación que olvidaron invertir.
El inversor típico espera 9 meses para invertir fondos de refinanciación.
Pero la investigación de Vanguard encontró que el inversionista típico espera nueve meses después de la transferencia de una IRA para invertir los fondos. Muchos ahorradores esperan mucho más. El inversionista joven promedio, de entre 20 y 29 años, permite que una transferencia de IRA permanezca en efectivo durante siete años.
Cuando Vanguard encuestó a inversores que habían dejado sus fondos IRA en efectivo, descubrieron que la mayoría de los clientes no se daban cuenta de que los fondos no estaban ya invertidos.
Los asesores de inversiones están de acuerdo.
“He trabajado con clientes que mantuvieron sus fondos en efectivo durante años, pensando erróneamente que la cuenta misma manejaba la inversión”, dijo Spenser Liszt, un planificador financiero certificado en Dallas.
Liz Windisch, planificadora financiera certificada en Denver, también dijo que ha visto languidecer los fondos IRA en efectivo “muchas, muchas veces”.
Algunos clientes nunca se dieron cuenta de que el dinero no estaba invertido, dijo Windisch, “pero más a menudo, es alguien que planea hacer algo y sigue pateando la lata en el camino, y ahora han pasado dos años”.
Las cuentas de ahorro para la jubilación están diseñadas para alentar a los trabajadores a reservar ganancias para sus años posteriores al empleo.
Con una cuenta IRA de reinversión, la posición predeterminada suele ser efectivo
La sabiduría popular sugiere que la mayoría de los ahorros deberían invertirse en el mercado de valores, donde se puede esperar que el dinero gane alrededor del 10% anual con el tiempo. Los ahorradores suelen invertir una proporción menor de sus fondos en bonos, que ofrecen rendimientos más bajos pero proporcionan una cobertura contra la volatilidad de las acciones.
Cuando un trabajador se inscribe en un 401(k), la cuenta generalmente tiene una configuración predeterminada que invierte los fondos en alguna combinación sensata de acciones y bonos, a menudo vinculada al año de jubilación esperado del empleado. Eso significa que los ahorros del trabajador crecerán, incluso si el empleado nunca toma decisiones de inversión.
Las IRA son diferentes. Cuando un trabajador deja un trabajo y transfiere un 401(k) a una IRA, las inversiones generalmente se liquidan y los fondos se convierten en efectivo o algún equivalente de efectivo.
“Y muchos inversores no dan el siguiente paso”, dijo Reed, “que es reinvertir”.
Las mismas reglas se aplican a las contribuciones IRA. Y Vanguard encontró el mismo problema cuando los inversores contribuyen a cuentas IRA: 12 meses después, muchas de esas contribuciones siguen siendo en efectivo.
'Déjanos ayudarte con estas cosas'
Resolver el problema parece bastante sencillo. Alguien (idealmente un asesor financiero) necesita alertar a un ahorrador de jubilación cuya cuenta IRA está estancada en efectivo. Pero eso no siempre sucede.
“Creo que nosotros, como industria, debemos hacer un trabajo mucho mejor al decir: 'Déjanos ayudarte con esto'”, dijo Winston de Principal. “Empresas como la nuestra tienen que estar preparadas para hacer recomendaciones sobre qué hacer”.
Las empresas de inversión podrían, por ejemplo, señalar una cuenta IRA que haya estado en efectivo durante más de un año y enviar un mensaje a su propietario, recordándole los beneficios de invertir.
Vanguard ha trabajado para ayudar a los inversores de IRA a encontrar inversiones adecuadas para su efectivo, enviando mensajes proactivos y simplificando el proceso de reinversión, dijo un portavoz de la empresa.
Esa iniciativa puede explicar por qué Vanguard está viendo una mejora en su problema de transferencia de efectivo. Para las reinversiones iniciadas en 2022, solo el 28% de las cuentas permanecieron en efectivo después de 12 meses.
Por el contrario, entre las reinversiones de 2015, el 28% permaneció en efectivo después de siete años.
La Reserva Federal acaba de recortar las tasas de interés. ¿Cómo se verán afectadas sus finanzas?
En un documento de política reciente, Vanguard instó a los legisladores a cambiar las regulaciones de las IRA para que los fondos de transferencia se inviertan automáticamente. De esa manera, si el ahorrador no actuaba, los fondos entrarían en default en una combinación de acciones y bonos.
“El efectivo no invertido en cuentas de jubilación es un problema importante que impide a millones de estadounidenses ahorrar para la jubilación”, afirma el informe. “Por lo tanto, se necesita una solución sistemática”.
Este artículo apareció originalmente en USA TODAY: Este error en la cuenta IRA podría costarle miles